Wall Street kan stå inför ”vild handelsdag”
I dag infaller nämligen fenomenet ”quadruple witching”.
– Jag förväntar mig volymer långt över det normala, säger Jeff Kilburg på KMM Financial till CNBC.
Fenomenet ”quadruple witching” inträffar endast fyra gånger per år och innebär att aktieoptioner, aktieindexterminer, aktieindexoptioner och aktieterminer löper ut samma dag.
Goldman Sachs skriver att det är den största optionslösen som någonsin uppmätts när kontrakt för 7 100 miljarder dollar löper ut samtidigt. Det motsvarar runt 66 000 miljarder svenska kronor.
Wall Street-jätten uppger att exponeringen i de optioner som förfaller på fredagen motsvarar cirka 10,2 procent av det totala marknadsvärdet för det amerikanska småbolagsindexet Russell 3000.
”Långt över det normala”
Jeff Kilburg, grundare och vd för KMM Financial, varnar för en ryckig handel på Wall Street, skriver CNBC.
– Jag förväntar mig volymer långt över det normala när optionshandlare stänger böckerna för 2025, säger han till kanalen.
– Mycket av ompositioneringen verkar dock redan ha skett. 6 800 är en viktigt strike price i S&P 500 och det återstår att se om tjurarna lyckas försvara den nivån, efter att ha pressat tillbaka marknaden över gränsen under morgonen.
Breda indexet S&P 500 är upp 15 procent sedan årsskiftet och handlades kring 6 770 punkter på torsdagen.
Följ taggar
